Vermogenswinsten vermijden
De uitwisseling van 1031 was niet in de tijd van Ben Franklin. Hij zei: "In deze wereld kan niets worden gezegd dat zeker is, behalve dood en belastingen." Welnu, de dood is nog steeds zeker, maar degenen die onroerend goed bezitten voor investeringen kunnen vermogenswinstbelastingen helemaal vermijden. Of tenminste hun erfgenamen kunnen. Daarom zeggen beleggers dat je kunt "wisselen totdat je erbij neervalt".
Wat de IRS zegt
Dit is wat de Internal Revenue Code, Titel 26, Paragraaf 1031 zegt: "Er zal geen winst of verlies worden opgenomen op de uitwisseling van onroerend goed dat wordt bewaard voor productief gebruik in een handels- of bedrijfsuitoefening of voor investeringen indien dergelijke goederen uitsluitend worden omgewisseld voor eigendommen van soortgelijke bedrijven. soort die hetzij voor productief gebruik in een handels- of bedrijfsuitoefening, hetzij voor investeringen moet worden aangehouden. " Eigendom van dezelfde aard betekent eenvoudigweg ander onroerend goed en vereist geen ruil van land naar land of van kantoor naar kantoor.
Dat betekent dat als uw transactie binnen 1031 valt, u ofwel geen belasting of beperkte belasting verschuldigd bent op het moment van de uitwisseling. Er is geen limiet op het aantal keren of hoe vaak u een 1031 kunt doen. U kunt bij elke swap winst realiseren, maar u vermijdt belasting totdat u daadwerkelijk voor contant geld verkoopt. Dan betaalt u hopelijk maar één belasting, en dat op een lange termijn kapitaalwinst.
Ruil tot u valt
We weten dus dat we wat investeringsgrond kunnen verkopen en kantoorverhuurgoederen kunnen kopen, terwijl we meerwaarden op onze winst uit de verkoop van grond kunnen afwentelen. In principe zijn er drie vereisten om dit te laten werken. De belegger moet zijn
- Verkoop van vastgoedbeleggingen en niet van een persoonlijke woning;
- Het ruilen van eigenschappen van hetzelfde soort, dat wil zeggen gewoon elk ander onroerend goed; en
- Eigenlijk eigenschappen uitwisselen door bepaalde deadlines en tijdsbestekken te halen.
Wat je niet kunt doen
De IRS zegt dat een uitwisseling van 1031 niet kan worden gebruikt om uit te wisselen:
- Voorraad in handels- of andere eigendommen die worden aangehouden voor wederverkoop;
- Voorraden, obligaties of bankbiljetten;
- Andere effecten of bewijzen van schuld of rente;
- Interesses in een partnerschap; of
- Certificaten van trusts of voordelige belangen.
Uw bedrijf laten groeien met de overheid als uw partner
Als uw onroerend goed en volgende aankoop in aanmerking komen voor een 1031-ruil, ook wel een ruil van dezelfde soort of een Starker genoemd, en u voldoet aan de vereisten voor termijnen, kunt u het geld van de overheid gebruiken om uw posities te laten groeien.
Naarmate de waarde van uw vastgoedbeleggingen toeneemt, kunt u herhaaldelijk inruilen voor hogere waarde- of huurinkomsten, waarbij u vermogenswinstbelastingen helemaal uitstelt. Het geld dat voor elke transactie vermogenswinstbelastingen zou hebben betaald, wordt in de volgende transactie gepompt als eigen vermogen in het nieuwe onroerend goed. De overheid wordt uw partner in uw groeiende vastgoedportefeuille.
Uiteraard zou een definitieve verkoop zonder een 1031-ruil op een gegeven moment aanleiding geven tot het vereiste van betaling van geaccumuleerde kapitaalwinsten of vermogenswinsten op de lange termijn. Als de belegger echter overlijdt, wordt de kostenbasis van het laatste onroerend goed aangepast aan de huidige waarde. Uw erfgenamen zijn niet aansprakelijk voor die opgebouwde vermogenswinstbelastingen. Ben Franklin zou dit geweldig hebben gevonden.