Financiële ratio's die een economisch bedrijfsportret opleveren.
Ratio's worden ook gebruikt door kredietverstrekkers en bedrijfsanalisten om de financiële stabiliteit en reputatie van een bedrijf te bepalen.
Het is belangrijk om te begrijpen dat financiële ratio's tijdgevoelig zijn; ze kunnen alleen op een bepaald moment een foto van een bedrijf weergeven. De beste manier om financiële ratio's te gebruiken, is dus om een ratio-analyse op een consistente basis uit te voeren.
Financiële ratio's zijn onder te verdelen in vijf categorieën:
Liquiditeits- of solvabiliteitsratio's
De liquiditeits- of solvabiliteitsratio's zijn gericht op het vermogen van een onderneming om haar kortlopende schuldverplichtingen te betalen. Als zodanig richten zij zich op de vlottende activa en kortlopende verplichtingen van de onderneming op de balans.
De meest gebruikelijke liquiditeitsverhoudingen zijn de stroomverhouding, de snelheidsratio en de brandsnelheid (intervalmaat). De quick ratio bepaalt, zoals de naam al aangeeft, hoeveel geld beschikbaar is op de dichtstbijzijnde termijn om de kortlopende verplichtingen te betalen. De huidige ratio is een vergelijkbare, maar minder strenge liquiditeitsevaluatieratio. Burn rate meet hoe lang een bedrijf kan doorgaan als de huidige uitgaven hoger zijn dan het huidige inkomen.
Het is een veelgebruikte maatstaf voor het evalueren van start-ups, die bijna altijd geld verliezen als ze beginnen met zakendoen. Burn rate beantwoordt de belangrijke vraag: hoe lang het huidige tempo is, zal het bedrijf zijn deuren open kunnen houden.
Financiële hefboom of schuldratio's
De financiële leverage of schuldratio's zijn gericht op het vermogen van een onderneming om aan haar langlopende schuldverplichtingen te voldoen.
Het kijkt naar de langetermijnverplichtingen van de onderneming op de balans zoals obligaties.
De meest gebruikelijke financiële leverage ratio's zijn de totale schuldratio's, de schuld / eigen vermogen ratio, de langetermijn schuldratio , de keer rente renteverhouding , de vaste kosten dekkingsgraad en de kasdekkingsratio.
Hoewel ze allemaal iets anders zijn, vertellen deze financiële leverage ratio's u allemaal over verschillende aspecten van de algehele financiële gezondheid van het bedrijf en, in de meeste gevallen, het eigen vermogen kwantificeren.
Asset Efficiency of Turnover Ratios
De efficiëntie van de activa of de omzetratio's meten de efficiëntie waarmee de onderneming haar activa gebruikt om verkopen te produceren. Als gevolg hiervan richt het zich op zowel de resultatenrekening (verkoop) als de balans (activa).
De meest voorkomende ratio's voor activarendement zijn de voorraadomzetratio , de omzetomzetratio , de dagenomzet in voorraadratio, de dagenomzet in debiteurenratio, de nettowerkkapitaalratio, de vaste omloopomzetratio en de totale activaomzet verhouding.
De ratio's voor activarendementie zijn bijzonder waardevol om het bedrijf vanuit een dynamisch oogpunt te beschrijven. Samen gebruikt, beschrijven ze hoe goed het bedrijf wordt geleid, hoe snel de producten worden verkocht, hoe lang klanten betalen en hoeveel kapitaal er in de voorraad zit.
Winstgevendheid Ratio's
De rentabiliteitsratio's zijn precies wat de naam impliceert. Ze richten zich op het vermogen van het bedrijf om een winst te genereren en een adequaat rendement op activa en eigen vermogen. Ze meten hoe efficiënt het bedrijf zijn activa gebruikt en hoe effectief het zijn activiteiten beheert en beantwoorden fundamentele vragen als "Hoe rendabel is dit bedrijf?" en "Hoe kan het zich meten met zijn concurrenten?"
Marktwaarde ratio's
De verhoudingen in de marktwaarde kunnen alleen voor beursgenoteerde ondernemingen worden berekend, aangezien deze betrekking hebben op aandelenkoersen. Er zijn veel verhoudingen van de marktwaarde, maar enkele van de meest gebruikte prijzen zijn de koers / winst (P / E), de boekwaarde om de waarde te delen en de dividendopbrengst